НБУ снизил учетную ставку: смогут ли украинцы заработать на депозитах в гривне

Самым доходным банковским инструментом в Украине остаются гривневые депозиты. Украинцам рекомендуют ими пользоваться, пока ставки по вкладам не пошли вниз.

Об этом в материале для издания "Зеркало недели" написал научный сотрудник Национальной библиотеки Украины имени В. И. Вернадского Артур Федорук.

Эксперт отметил, что в 2023 году Национальный банк Украины поднял учетную ставку и нормативы обязательного резервирования для банков. Это привело к тому, что финучреждения начали активнее привлекать средства населения в гривневые депозиты.

Укрепление гривны с 42 до 38 гривен за доллар и рост процентных ставок по вкладам в национальной валюте привело к росту интереса населения к таким депозитам, ведь ставки полностью перекрывали инфляцию и давали возможность заработать.

Летом и осенью НБУ начал изменять политику, поэтому не исключено, что ставки по депозитам в гривне перестанут расти или вовсе начнут снижаться.

Кроме того, 26 октября правление НБУ приняло неожиданное решение об установке с 27 октября 2023 учетной ставка на уровне 16%. Теперь она сравнялась со ставкой по депозитным сертификатам овернайт.

Федорук отмечает, что для адаптации банкиров и их клиентов к новым условиям потребуется время. При этом эффект от понижения ставки НБУ и замедления инфляции будет ощущаться и в последние месяцы 2023 года, и в первой половине 2024-го.

Эксперт добавляет, что не стоит ожидать мгновенного снижения ставок по депозитам. Скорее всего банки будут их понижать постепенно, как после резкого снижения учетной ставки НБУ 27 июля – с 25 до 22%.

Однако так, вероятно, будут действовать крупные банки, а вот более мелкие будут стараться сохранять ставки на высоком уровне, но также будут вынуждены их снизить. Прогнозируется, что ставки по гривневым депозитам могут снизиться на 4%, ведь именно на столько снижена учетная ставка НБУ в конце октября (с 20% до 16%).

"Снижение учетной ставки обязательно повлияет на стоимость банковских депозитов в национальной валюте… Средние ставки по гривневым вкладам с размещением от трех до шести месяцев сейчас составляют 15%, а средняя доходность депозитных вкладов с размещением от девяти месяцев до года парадоксально меньше 14,2-14,5%. Поэтому сейчас наиболее популярны вклады сроком до полугода: уже более половины новых депозитов открывают именно на такой срок", - отмечает Федорук.

Он также рассказал, что популярность таких депозитов поясняется соотношением короткого срока вклада и получаемого дохода. Клиенты банков получают чистую прибыль в 4-5%.

"Депозит в валюте может быть более выгодным только в случае обесценения гривны более чем на 10%. Что в нынешних условиях кажется не слишком вероятным", – пишет эксперт.

Ранее экономист сказал, как заработать на долларе при стабильном курсе гривны.