Как сообщает агентство Bloomberg, в ЕС ожидают, что результаты стресс-тестов, проводимых Европейским банковским управлением (European Banking Authority, EBA), будут «поставлены рынками под сомнение» с целью обратить внимание на имеющиеся недостатки в тестовых сценариях.
Это, по мнению экспертов, может привести к тому, что странам с наиболее низкими рейтингами станет сложнее привлекать средства для финансирования своих банков.
EBA опубликует результаты стресс-тестов 15 июля. Сценарии, на основе которых они проводились, включают в себя снижение ВВП еврозоны на 0,5% в 2011 году, 15-процентное падение европейских фондовых рынков, а также возможные потери банков по операциям с суверенными облигациями. Для того чтобы банк справился с тестами, ему необходимо сохранить коэффициент достаточности базового капитала первого порядка (Core Tier 1) в стрессовых условиях на уровне не менее 5%.
«Условия на европейских финансовых рынках и в экономике ухудшились с тех пор, как планировались стресс-тесты, — отмечает управляющий директор Re-Define Europe Сони Капур. — Сценарии тестов остаются жесткими и при нынешних условиях, однако резерв безопасности для банков сократился».
Некоторые страны не имеют специальных фондов для рекапитализации банков, которые не пройдут стресс-тесты, отмечается в обзоре, подготовленном ЕС. Таким образом, странам с низкими рейтингами «будет все сложнее привлекать средства для финансирования банков на фоне растущих ожиданий суверенных дефолтов», говорится в документе.
Нынешние стресс-тесты являются более сложными по сравнению с прошлогодними, которые были подвергнуты критике инвесторами, как недостаточно жесткие. Кроме того, в этом году банкам приходится раскрывать больше информации о вложениях в суверенные облигации.
